Labiausiai plačiai naudojamas tarptautinis standartinis indeksas
Šiame straipsnyje mes susipažinsime su rodyklės istorija, kur rasti informacijos ir svarbų dėmesį investuotojams.
MSCI EAFE istorija
Akronimas MSCI reiškia " Morgan Stanley Capital International" , kuri yra finansų įstaiga, teikianti nuosavo kapitalo, fiksuotų pajamų ir rizikos draudimo fondų vertybinių popierių rinkos indeksus bei portfelio analizės priemones. Kaip populiariausias tarptautinis indeksas, "EAFE" reiškia Europą "Australasia" (Australija ir Naujoji Zelandija) ir Tolimuosius Rytus bei sudaro akcijos šiose rinkose. Kiti populiarūs MSCI indeksai apima MSCI BRIC (apima Braziliją, Rusiją, Indiją ir Kiniją) ir MSCI World (apimantį visą pasaulį).
Šis indeksas iš pradžių buvo sukurtas 1969 m. "Morgan Stanley Capital International", kurio kapitalo dalis priklauso investicijų bankui "Morgan Stanley". Kaip seniausias tarptautinis indeksas, EAFE yra plačiai naudojamas investicijų valdymo bendruomenėje, kaip standartas vertinant užsienio investicinių fondų ir pensijų sąskaitų rezultatus. Šių lėšų valdytojai savo veiklą palygina su MSCI EAFE, norėdami nustatyti, ar jie teikia klientams naudingos vertės, ar ne.
MSCI EAFE privalumai
EAFE yra panašus į S & P 500 indeksą, nes tai yra nevaldomas atsargų krepšelis, kuris siūlo plačią užsienio rinkų poveikį mažomis sąnaudomis. Yra keletas indeksų fondų, kurie skirti glaudžiai atspindėti EAFE veiklą; iShares EAFE biržoje parduodamas fondas ( ETF ) yra viena iš populiariausių variantų.
Šis fondas, valdomas "Barclays Global Investors", prekiauja Niujorko vertybinių popierių biržoje simboliu EFA ir yra plačiai prieinamas visiems investuotojams.
EAFE indeksui taip pat būdingas mažiau kintamumas nei besivystančiose rinkose, pvz., BRIC šalyse, o tai reiškia, kad investuotojai, norintys diversifikuoti tarptautiniu mastu, gali būti saugesni. Naudodamiesi tarpusavio fondais ir ETF, investuotojai gali lengvai susipažinti su šiomis rinkomis ir lengvai diversifikuoti portfelį.
MSCI EAFE trūkumai
Nors EAFE yra geras pradinis taškas, jis turi keletą trūkumų. Svarbiausia, kad indeksas neapima sparčiai augančių kylančios rinkos šalių, tokių kaip Brazilija, Rusija, Indija ir Kinija. Nors pastaraisiais metais šiose rinkose nepakankamai išsivysčiusios išsivysčiusios rinkos, jos istoriškai buvo stiprios investuotojų augimo sritys. Per ateinančius metus ši ekonomika gali tapti vis svarbesnė, nes išsivysčiusios šalys patiria lėtesnį augimą.
Taip pat svarbu nepamiršti, kad EAFE svoris nustatomas pagal rinkos kapitalizaciją. Tai reiškia, kad šalys, kuriose yra didžiausios ir labiausiai pažengusios akcijų rinkos, tokios kaip Japonija ir Jungtinė Karalystė, visada turi didžiausią santykinį svorį EAFE, neatsižvelgiant į jų investicijų perspektyvas.
Panašiai šalys su mažesnėmis akcijų rinkomis turės mažesnę įtaką, net jei jos pasieks didžiulę grąžą.
Kur rasti duomenis apie MSCI EAFE
EAFE ir daugelio kitų pasaulinių rodiklių našumo duomenys yra nemokami MSCI svetainėje. Šie duomenys apima aukščiausią holdingą, sektoriaus svorį, šalių svorį ir kitus duomenis, kuriuos gali naudoti tarptautiniai investuotojai, siekiant užtikrinti, kad jų bendras portfelis būtų tinkamai diversifikuotas. Be to, investuotojai gali rasti informacijos apie vertinimo metriką ir kitus pagrindus, taip pat apie rizikos ypatybes, kurios gali būti svarbu apsvarstyti kuriant portfelį.
Investavimas į MSCI EAFE
MSCI EAFE indekse yra daug skirtingų biržoje prekiaujamų fondų (ETF). Investuotojai, norintys plačiai pasireikšti buvusių JAV rinkų, gali norėti apsvarstyti šias lėšas, kad papildytų savo portfelį tarptautiniu mastu.
Kai kurie populiariausi MSCI EAFE ETF yra:
- iShares MSCI EAFE ETF (EFA)
- "iShares Core" MSCI EAFE ETF (IEFA)
- "iShares" MSCI "EAFE Small Cap ETF" (SCZ)
Prieš investuojant į juos, investuotojai turėtų atidžiai apsvarstyti šių lėšų sąnaudų rodiklius, likvidumą ir kitas charakteristikas.
Pagrindinės taurės taškai
- MSCI EAFE yra akcijų rinkos indeksas, apimantis Europą, Australiją, Naująją Zelandiją ir Tolimųjų Rytų šalis.
- MSCI - "Morgan Stanley Capital International", finansų įstaiga, orientuota į vertybinių popierių rinkos rodiklius, o "EAFE" - tai Europa, Australasija ir Tolimuosius Rytus.
- MSCI EAFE yra seniausias tarptautinis akcijų rinkos indeksas, kuris tapo populiariausiu daugelio tarptautinių fondų standartu.
- MSCI EAFE yra daug privalumų ir trūkumų, kuriuos investuotojai turėtų atidžiai apsvarstyti.
- Investuotojai gali rasti daugiau informacijos apie MSCI EAFE MSCI interneto svetainėje, įskaitant duomenis, kurie gali padėti įvertinti įvairinimą.