Infliacijos apibrėžimas, kodėl tai svarbu, ir kaip sužinoti daugiau apie tai
Infliacijos apibrėžimas
Atsižvelgiant į tai, kad tai yra svetainė, skirta investuoti iš naujokų perspektyvos, rašiau apie infliaciją ne kaip grynai ekonominę sąvoką, bet kaip praktinę, pritaikomą koncepciją iš portfelio savininko perspektyvos.
Per šį objektyvą infliacija reiškia valiutos vienetą, nusidėvėjantį vertės, todėl reikia daugiau valiutos vienetų pirkti tą patį kiekį prekių ir paslaugų, kaip ir praeityje. Nors daugelis investuotojų tai supranta instinktyviai, jie apverčia jį ant galvos ir vietoj to nurodo, kad infliacija yra tai, kad padidėja kaštų, reikalingų žmonėms gyventi ir mėgautis gyvenimu, pavyzdžiui, duona, sviestas, pienas, sūris , kava, aliejus, pastogė, drabužiai, medicinos paslaugos, vištiena, medvilnė, elektronika, šampūnas ir receptiniai akiniai.
Kitaip tariant, infliacija yra jūsų pinigai, pirkti jus mažiau daiktų.
Kaip apskaičiuojama infliacijos norma?
Infliacijos norma paprastai matuojama naudojant kažką, vadinamą infliacijos indeksu.
Populiariausias infliacijos rodiklis Jungtinėse Amerikos Valstijose yra vartotojų kainų indeksas , kuris yra prekių krepšelis, pvz., Kava, drabužiai ir kt. JAV buvo daug mažesnės infliacijos lygis nei likusioje pasaulio dalyje - nuo 3% iki 4% per metus per pastaruosius kelis dešimtmečius. Tai yra daug sudėtingų priežasčių, įskaitant JAV dolerio, kaip pasaulio rezervinės valiutos, naudojimą.
Yra du pagrindiniai infliacijos priežastys ir kokia yra jų įtaka investuotojams?
Kai kuri infliacija atsiranda dėl to, kad šalis spausdino per daug pinigų ar patyrė finansinę nelaimę, todėl jos valiuta smuko.
Kiti infliacijos šaltiniai gali būti didesnės įvežimo arba transportavimo išlaidos, tokios kaip dujos, todėl brangesni tiekti prekes į mažmeninės prekybos parduotuves, didinti išlaidas vartotojams. Vartotojams, savo ruožtu, sunkiau gauti tokią medžiagą kaip tualetinis popierius, dantų pasta, džinsai, popierius, automobiliai, lempos, baldai ... jūs gaunate idėją. Šiuo metu vartotojai reikalauja, kad jų įmonės mokėtų užmokesčius, o tai, be abejo, galėtų paskatinti pelną, dėl kurio gali padidėti kainų kilimas ir prasidės ciklas. Tai yra, kai ekonomistai sako, kad infliacija tapo "įtraukta" į ekonomiką. Norėdami gauti daugiau informacijos, perskaitykite straipsnį Kas sukelia didelę infliaciją? , kuriame išsamiau aptarsiu du aukšto infliacijos lygio šaltinius.
Galbūt norėsite perskaityti, kokie yra infliacijos padariniai? suprasti, kaip infliacija gali pakenkti ar, retais atvejais, padėti, jūsų grynajai vertei. Pastaruoju aš daugiau dėmesio skiriu straipsniui, pavadintam " Infliacijos gavimas" , kuriame paaiškinu, kaip tam tikros rūšies verslas tam tikra natūralios apsaugos nuo infliacijos lygiu, todėl galite išlaikyti savo perkamąją galią, jei investuosite į juos.
Nors tai ne visada įmanoma, tai firmos, parduodančios daiktus, tokius kaip prekės ženklo kukurūzų dribsniai ar kūdikių milteliai, - manote, kad "Kellogg's" arba "Johnson & Johnson" - tai lengviausias laikas, kai klientai gauna didesnes kainas ir atgauna savo investicijas. Dažnai, bet ne visada, šios įmonės taip pat yra " mėlynosios lustinės" atsargos, kurios taip pat turi ir kitų privalumų .
Investuotojo požiūriu vienas iš didžiausių infliacijos pavojų yra fiksuotų pajamų vertybinių popierių, tokių kaip obligacijos, nuosavybė. Kai skolinate pinigus ilgesnį laiką, jūs efektyviai sutrumpinate fiat valiutą, kuria paskola yra išreikšta. Tai reiškia, kad jūsų korporacinių obligacijų turėjimas, savivaldybių obligacijų pozicijos ir netgi mažesniu laipsniu jūsų indėlių ir pinigų rinkos sertifikatai praranda pirkimo galią kiekvienais metais, net jei atrodo, kad turite daugiau dolerių iš palūkanų pajamų.
Tai gali sukelti didelę kliūtį taupyti pinigus skatinant investuotojus ir vartotojus išleisti pinigus dabar, nes jų turtas per tam tikrą laiką perka mažiau ir prastesnės prekės. Tai taip pat gali paskatinti investuotojus padaryti kvailas klaidas, prisiimant pernelyg didelę riziką, nes jie siekia didesnių grąžinimo galimybių, dėl kurių galiausiai atsiranda didelių nuostolių.
Šiame scenarijuje fiksuotų pajamų investuotojams yra keletas galimų sprendimų. Viena iš galimybių yra pirkti I serijos taupomasis obligacijas . Šios obligacijos garantuoja Jungtinių Valstijų vyriausybė, kad niekada neprarastų pinigų, o palūkanų norma yra pagrįsta kombinuota fiksuota norma ir infliacija, kuri keičiasi, kai kainos didėja arba mažėja. Dar viena verta apsvarstyti investicija vadinama TIPS ar "Treasury Inflation Secured Securities". Tai yra specialios JAV iždo obligacijų rūšys, kurios koreguoja infliacijos ir defliacijos termino vertę, pagrįstą vartotojų kainų indekso pokyčiais.
Sužinokite daugiau apie infliaciją ir investicijas
Norėdami sužinoti daugiau apie šią temą, perskaitykite Infliacijos naujojo investuotojo vadovą ir infliacijos rodiklį , specialų atsakymą į tokius klausimus:
- "Kas yra infliacija?"
- Kas sukelia aukštą infliacijos lygį?
- Koks yra infliacijos poveikis?
- Kas yra infliacijos indeksas?
- Kodėl mes nematome infliacijos, tačiau?
- Kaip galiu apskaičiuoti numatomą infliacijos lygį?
- Ir daug daugiau!
Tai tikrai patrauklia tema ir ta pati problema, kuri galų gale vėl taps svarbi, net jei atrodo, kad šiuo metu yra atoki atmintis. Taip pat įdomu išmokti skirtingų analizės metodų, pavyzdžiui, kaip apskaičiuoti infliacijos lūkesčius, išnagrinėję Iždo obligacijų ir TIP paskirstymą . Man, kaip žmogus, kuris didžiąja dalimi linkęs pirkti ilgalaikes investicijas į akcijas, aš linkiuosi rinktis aukštos kokybės įmones, turinčias didelę kapitalo grąžą ir stiprią kainų įtaką. Visiškai įmanoma, infliacija galėtų paskersti investuotojų, priklausiusių plieno fabriko akcijoms, ekonominę grąžą. Kita vertus, greičiausiai tai neturės didelio neigiamo poveikio tokios kompanijos kaip "McDonald's", "Diageo" ar "Coca-Cola" savininkams.