Ką reikia žinoti apie savitarpio fondų pelną
Investuotojai, kurie ieško pajamų, yra protingi, norėdami sužinoti pagrindus analizuojant savitarpio fondo pelningumą. Šiame straipsnyje apibendrinami tarpusavio fondų pelningumo pagrindai ir lengviau suprasti derlius.
Koks yra dvylikos mėnesių (TTM) pelningumas?
Tarpusavio fondo TTM pelnas nurodo pajamų procentą, kurį fondo portfelis grąžino investuotojams per pastaruosius 12 mėnesių.
TTM yra akronimas, nurodantis "dvylika mėnesių".
Jis apskaičiuojamas atsižvelgiant į fondų portfelio fondų (ty akcijų, obligacijų ar kitų investicinių fondų) pelną svertinį vidurkį. Palyginimui, konkretaus fondo pagrindinių akcijų paketų pelningumas apskaičiuojamas dalijant bendrą dolerių dividendų sumą, kurią akcijos buvo išmokėtos akcininkams kaip akcininkų pajamas pagal akcijų kainą.
"TTM Yield" teikia naujausią investicinių fondų vidutinį dividendų ir palūkanų išmokėjimą investuotojams. Pvz., Jei analizuojate fondą ir matote, kad TTM pelnas yra 3,00%, jis būtų sumokėjęs 3000 dolerių investuotojui, turinčiam 100 000 USD vidutinę investicinę sumą per praėjusius metus. Tačiau svarbu pažymėti, kad TTM pelningumas turėtų būti laikomas įverčiu, nes jis gali neatspindėti faktinių pajamų, gautų konkrečiam investuotojui.
Be to, kaip ir ankstesnių rezultatų atveju, pajamos, kurias praėjusiais metais sumokėjo iš savitarpio pagalbos fondo, nėra garantija, kad per ateinančius 12 mėnesių bus tokia pati suma.
Kas yra 30 dienų SEK pajamos?
Savitarnos fondo 30 dienų SEC turtas reiškia skaičiavimus, kurie yra pagrįsti 30 dienų laikotarpiu, kuris baigiasi praėjusio mėnesio paskutinę dieną. Pelno dydis atspindi dividendus ir palūkanas, uždirbtus per laikotarpį, atskaičius fondo išlaidas.
Pelnas yra pavadintas dėl SEC, nes išeities bendrovės privalo pranešti Vertybinių popierių ir biržos komisijai.
Obligacijų fondams SEC vertybinių popierių pelningumo rodiklis apytikriai lygus pelnui, kurį investuotojai gautų per metus, darant prielaidą, kad kiekviena obligacija portfelyje laikoma iki išpirkimo termino. Tačiau nepamirškite, kad obligacijų fondų akcijos (pagrindinės obligacijų vertybiniai popieriai) nėra laikomi iki termino pabaigos, o obligacijų fondai nėra "brandūs".
Tačiau 30 dienų SEC derlius vis dar teikia naudingos informacijos investuotojams, nes jis padeda apskaičiuoti planavimo tikslais išreikštas pajamas, išreikštas procentais.
TTM derlius prieš 30 dienų SEC derliaus
Kaip jau galite suprasti, skaitydami šį straipsnį iki šiol, pagrindinis skirtumas tarp investicinio fondo TTM pelningumo ir jo 30 dienų SEC derliaus yra tai, kad pastaroji yra naujausias pajamų rodiklis.
Nei vienas iš šių skaičių neturėtų būti laikomas tiksliu būsimojo fondo pajamų generavimo potencialo prognozuojančia priemone. Tarpusavio fondo praeities dividendai, palūkanų ir paskirstymo istorija gali apžvelgti palūkanų normų kryptį ir vadovauti lūkesčiams. Pavyzdžiui, jei TTM pelningumas yra didesnis už 30 dienų SEC derliaus vertę, bendra informacija rodo, kad fondo ateities pelningumas gali sumažėti. Šią informaciją taip pat galima vertinti kartu su vyraujančiomis palūkanų normomis ir visa ekonomika.
Apskritai, jei Federalinis rezervas sumažins palūkanų normas, taip pat mažės akcijų, obligacijų ir šių vertybinių popierių laikančių investicinių fondų pelningumas.
Pvz., Jei TTM pelnas yra 3,99%, o 30 dienų SEC vertė yra 2,99%, galite planuoti, kad fondo pelnas ateinančiais mėnesiais ir metais būtų mažesnis nei 2,99%. Tiesiog būkite konservatyvūs pagal savo sąmatas ir niekada tikėtina, kad trumpalaikės normos kils didesnės.
Atsakomybės apribojimas: šioje svetainėje pateikiama informacija yra skirta tik diskusijoms ir neturėtų būti klaidingai suprasta kaip patarimai dėl investicijų. Jokiomis aplinkybėmis ši informacija nėra rekomendacija pirkti ar parduoti vertybinius popierius.