Kur investuos turtingiausios pasaulio šalys
Panašios tautos centrinių bankų lėšos nėra nepriklausomi turto fondai, nes jie turi skirtingus tikslus.
Centrinis bankas valdo savo valiutos valdymą, skatina ekonomiką arba užkerta kelią infliacijai. Valstybinis turto fondas tik nori uždirbti didelę pelną.
Čia yra keletas kitų lėšų, kurios gali būti painiojamos su valstybės turto fondais:
- Valstybinių įmonių valdomi fondai.
- Vyriausybės darbuotojų pensijų fondai.
- Privataus turto fondai.
Kaip jie veikia JAV ekonomiką
Nuo 1993 m. Rugsėjo mėn. Turtas, kurį valdo nepriklausomi turto fondai, padidėjo daugiau nei dvigubai: nuo 3,265 trilijono dolerių iki 7,6 trilijono JAV dolerių 2017 m. Jų turto turtas dabar yra dvigubai didesnis nei visų rizikos draudimo fondų .
Šios lėšos yra pakankamai didelės, kad paveiktų bendras rinkas. Pavyzdžiui, finansų krizės metu jie patyrė didelę dalį "Citigroup", "Morgan Stanley" ir "Merrill Lynch". Jie sukūrė Londono ir Niujorko nekilnojamojo turto burbulą . Šios lėšos įgauna vis daugiau ir daugiau, nes investuotojai tampa vis sudėtingesni.
Aukštos naftos kainos paskatino didelių turto fondų augimą nuo 2007 iki 2014 m.
Tuo metu beveik 60 proc. Jų turto buvo pajamos iš naftos ir dujų. 2008 m. Finansų krizė vos sulėtino jų augimą. 2009 m. Gruodžio mėn. Jie sudarė 4 trilijonus dolerių ir 2012 m. Kovo mėn. - 5 trilijonus dolerių.
Valstybinio turto fondo reitingas
Norvegijos vyriausybės pensijų fondas yra didžiausias, remiantis nepriklausomų turto fondų institutu.
Nuo 2017 m. Gruodžio mėn. Ji turėjo 1,03 trilijono dolerių. Jos pelnas yra iš valstybinės naftos gręžimo operacijos Šiaurės jūroje. Naftos kainų kritimas ir Norvegijos valiuta, kroonas, 2015 m. Kovo mėn. Kainavo fondą 17 milijardų dolerių.
Artimųjų Rytų fondai . Šios lėšos daugiausia priklauso nuo naftos eksporto. Jie sudaro apie trečdalį visų turtinių vertybių suvereniais fondais . Pagal McKinsey prognozes, Vidurio Rytų šalys turės investuoti 9 trilijonus dolerių iki 2020 m.
| Top 10 Artimųjų Rytų fondai (milijardais) | Šalis | 2017 m |
|---|---|---|
| Abu Dabio investicijų valdžia | JAE | 828,0 USD |
| Kuveito investicijų valdžia | Kuveitas | 524,0 USD |
| SAMA | Saudo Arabija | 494,0 USD |
| Kataro investicijų valdžia | Kataras | 320,0 USD |
| Investicijų korporacija Dubajus | JAE | 209,5 USD |
| Viešųjų investicijų korporacija | Saudo Arabija | 223,9 USD |
| Mubadala Development Co | JAE | 125,0 USD |
| Abu Dabio investicijų taryba | JAE | 123,0 USD |
| Nacionalinis plėtros fondas | Iranas | 91,0 USD |
| Investicijų valdyba | Libija | 66,0 USD |
Kinijos fondai. Šalys, kurios eksportuoja daug prekių, taip pat renka dideles užsienio valiutos atsargas, kurias reikia investuoti. Geriausias pavyzdys yra Kinija, turinti penkias turto fondus. Kartu šios lėšos investuoja 2 trilijonus trilijonų dolerių, kuriuos sukaupė šalis. Kinijos centrinis bankas valdo likusią valiutos valdymą.
Tai taip pat investuoja valstybinės korporacijos ir bankai. Kiekvienas fondas turi atskirus tikslus.
- "China Investment Corp": 900 milijardų dolerių. Ji investuoja į vietos nekilnojamąjį turtą, infrastruktūrą ir valstybines įmones.
- SAFE Investment Corp: 441 mlrd. USD. Jame yra trys investiciniai vienetai, įsikūrę užjūrio šalyse. Tai yra Kinijos Liaudies Respublikos investicinė bendrovė Singapūre, "Gingko Tree" Jungtinėje Karalystėje ir "Beryl Datura" Britanijos Mergelių salose. Ji investuoja į infrastruktūrą.
- Honkongo pinigų institucija: 456,6 mlrd. USD. Ji investuoja į "Hang Seng" akcijų rinką ir palaiko Honkongo finansinį stabilumą.
- Kinijos nacionalinis socialinio draudimo fondas: 295 mlrd. USD. Ji valdo iš valstybinių įmonių gautas lėšas ir kitas valstybės investicijų įplaukas. Ji daugiausia investuoja į Kiniją. Ji ketina investuoti 20 proc. Savo akcijų kylančiose rinkose ir Europoje.
- Kinijos ir Afrikos plėtros fondas: 5 mlrd. USD. Ji investuoja į akcijas ir obligacijas Afrikoje.
Singapūro fondai. Singapūro mieste / valstijoje yra du turto fondai, iš kurių viso yra 556 mlrd. Lėšos yra gaunamos iš šio pasaulinio lygio finansų centro žmonių ir įmonių didelio taupymo ir investicijų lygio.
Didžiausias yra Singapūro investicijų korporacijos vyriausybė, dabar fondas GIC Private Limited. Ji turi 359 mlrd. Dolerių. Ją valdo ir finansuoja vyriausybė. Jis suskirstytas į tris mažesnes įmones:
- GIC Asset Management: ji investuoja į akcijas, obligacijas, užsienio valiutą ir alternatyvias investicijas.
- Nekilnojamasis turtas GIC: tai turi daugiau nei 200 nekilnojamojo turto 30 šalių, taip pat REITs .
- GIC Special Investments Private Limited: tai viena didžiausių pasaulyje privataus kapitalo įmonių . Ji investuoja į skolintą paskolą, rizikos kapitalą ir infrastruktūrą.
Singapūro kitas turto fondas yra "Temasek". Ji investuoja 197 mlrd. Dolerių per 35 dukterines įmones. Joje daugiausia dėmesio skiriama investicijoms į Aziją ir investicijoms į energetiką. Jis perka atsargas, o ne tiesiogines investicijas. "Temasek" 2013 m. Atidarė Niujorko biurą. Analitikai tikisi, kad "Temasek" pakeis savo strategiją, kad turės mažų akcijų, įtrauktų į biržos prekybos sąrašus įtrauktas bendroves, į pagrindines tiesiogines investicijas.