Tarptautiniai akcijų fondai yra puikus būdas gauti užsienio pozicijas
Net jei jūs daug nežinote apie investicinius fondus, tikriausiai turėjote prieigą prie tarptautinio akcijų fondo savo 401 (k) ar IRA. Taigi, koks yra tarptautinis kapitalo investicinis fondas ir kam tas reikalingas?
Pirma, sugalvokime nuosavybės dalį. Nuosavas kapitalas yra akcijos . Bendrovės akcijos ar akcijos, kurias galite pirkti ar parduoti. Dauguma investicinių fondų, kurie nėra visi obligacijų fondai, turi bent dalį akcijų. Jie yra rizikingesni nuosavybei nei obligacijos, tačiau istoriškai jie siūlo didesnę pelną.
(Daugybė turtų, įskaitant Warreną Buffetą, yra pastatyta per turimas atsargas.)
Tarptautinės akcijos yra ne JAV įmonių atsargos. Pagal "Vanguard" ataskaitą, ne JAV bendrovės sudaro daugiau nei pusę pasaulio rinkos kapitalizacijos . Tai reiškia daugiau nei pusę viso pasaulio bendrovių vertės. Pagal Edvardo Joneso ataskaitą, apie 73% "Fortune" didžiausių pasaulinių kompanijų 2011 m. Buvo už JAV ribų. Jei jūs neinvestuosite į tarptautines kompanijas, jums nereikia investuoti į daugybę svarbių kompanijų.
Atsižvelgiant į tarptautines akcijas, taip pat galite padidinti savo pelną. Nuo 1970 m. Iki 2016 m. Vidutinė metinė grąža iš tarptautinių atsargų turėjimo išsivysčiusiose rinkose siekė 8,6%. Per tą patį laikotarpį didžiųjų JAV atsargų grąža buvo 10,3%. Kadangi JAV rinkų ir tarptautinių rinkų ne visada vyksta vienodai (tarptautinės pertraukos JAV atsargos 1970-1980 m., JAV dominavo dešimtajame dešimtmetyje, o 2000 m. Tarptautiniai rodikliai šiek tiek geresni), turintys tarptautines atsargas, gali padėti mažinti portfelio bendra rizika.
Kai viena pasaulio rinkų dalis yra nepakankama, kita gali veikti gerai. Abiejų abiejų valdininkų nauda padeda išlaikyti portfelio pusiausvyrą.
Tarptautiniai akcijų fondai negali būti painiojami su pasauliniais akcijų fondais. Koks skirtumas? Globalus akcijų fondus sudaro bendrovių akcijos bet kur.
JAV ir ne JAV Jei investuosite į pasaulinį fondą, kad gautumėte tarptautinę poziciją, galite pastebėti, kad didžioji dalis fondo akcijų yra JAV kompanijose. Ir jūs jau galite turėti šias įmones kitame akcijų fonde. Jei norite diversifikuoti, tarptautinis yra žodis, kurio ieškote.
Yra dviejų tipų tarptautiniai fondai. Tie, kurie investuoja į išsivysčiusias šalis ir investuoja į kylančias rinkas . Besivystančios rinkos yra šalys ar regionai, kuriuose yra mažiau išsivysčiusios ekonomikos, bet yra daug augimo potencialo. Tačiau dėl to, kad dauguma šių šalių ar jų rinkų yra mažiau reguliuojamos, ten gali būti rizikuojama investuoti. Didesnė rizika dažnai atneša didesnę potencialią grąžą. Ir besivystančios rinkos atgautų per 25 metus nuo 1987 iki 2012 m. Buvo vidutiniškai 12,5% per metus.
Paprastai tarptautiniai akcijų fondai, įtraukti į 401 (k) planą, yra didelės apimties akcijų fondai, investuojantys į išsivysčiusias šalis. Kaip Japonija, Vokietija, Jungtinė Karalystė. Jei planas siūlo besivystančių rinkų akcijas, tai greičiausiai bus atskirame fonde. Finansų konsultantai dažnai rekomenduoja, kad investuotojai, kurie nusprendžia turėti besivystančių rinkų akcijas, turėtų riboti pozicijas ne daugiau kaip 5-10% viso portfelio.
(Žr. " Kiek tarptautinio poveikio turite?" )
Investicijų į tarptautines akcijas rizika
Yra keletas rizikos rūšių, susijusių su investicijomis tarptautiniu mastu.
Valiutos rizika : dolerio vertė skirsis nuo fondo pagrindinių valiutų vertės. Tai gali padėti padidinti jūsų pelną, kai doleris yra silpnesnis, neatsižvelgiant į tai, kaip veikia investicijos. Tačiau kai doleris yra stiprus, jis gali turėti priešingą efektą.
Politinė rizika : vietos rinkų stabilumas ir priežiūra yra svarbūs. Kada jūs investuojate į užsienio valstybę (ar net savo), yra pavojus, kad ekonomika ar vyriausybė gali susidurti su nenumatytomis problemomis.
Likvidumo rizika : JAV akcijų rinka yra gana likviduota. Tai reiškia, kad didžiąją dalį atsargų kasdien nusiperka ir parduodama.
Ką tai reiškia vidutiniam investuotojui, kai norite parduoti akcijas, ten paprastai yra norinti pirkėjai. Ką daryti, jei nebuvo pirkėjo, ir neturėjote kito pasirinkimo laikyti jį, kol vienas nepasibaigė? Tai nelikvidus rinka. Užsienio rinkose mažesnė prekybos apimtis nei JAV rinkose.
Yra ir kitų dalykų, kuriuos reikia apsvarstyti su tarptautiniais fondais. Ar yra tokie patys standartai apskaitos ir atskaitomybės standartuose, kuriuos turime JAV? Ar mokesčiai už investavimą į šias atsargas yra didesni už mokesčius, kurie yra skirti investuoti į JAV akcijas? Labai gerai valdomas fondas tam tikru mastu numatys ir supras šią riziką. Tarpinstitucinius investavimus daug lengviau padaryti savitarpio fondu.
Bottom line investuotojams
- Jei norite tikrai diversifikuoto portfelio, labai svarbu investuoti į tarptautines akcijas.
- Nors yra tam tikrų pavojų, o kai kurie investuotojai bijo nežinomų, tarptautinės akcijos sudaro didelę dalį potencialių investicijų į pasaulinę rinką.
- Ekspertai linkę rekomenduoti ne daugiau kaip 20-35% portfelio skirti tarptautinėms akcijoms arba net mažiau priklausomai nuo jūsų tolerancijos rizikai ir sutelkti dėmesį į augimą.
- Konservatyvūs investuotojai palankesnes sąlygas išsivysčiusioms rinkoms kylančiose rinkose.
- Renkantis užsienio investicijų fondą, ieškokite žodžio "tarptautinis", o ne "pasaulinis".
Atsakomybės apribojimas: šios svetainės turinys pateikiamas tik informacijos ir diskusijų tikslais, todėl jo negalima netinkamai suprasti kaip patarimus dėl investicijų. Jokiomis aplinkybėmis ši informacija nėra rekomendacija pirkti ar parduoti vertybinius popierius.