R-Squared apibrėžimas, privalumai ir naudojimas investuojant į investicinius fondus
Tačiau prieš analizuodami investicinį fondą R-kvadrato arba R2 svarbu žinoti jo apibrėžtį ir tai, kaip jį naudoti tarpusavio fondų analizėje.
Jei neturite magistro laipsnio matematikos ar esate statistikos gerbėjas, greičiausiai neturėtumėte žinoti apie R-kvadrato prieš savo investicinių fondų tyrimą. Nors pirmasis R2 gali pasirodyti sudėtingas, tai paprasta naudoti priemonė, kai sužinosite, kaip ją naudoti.
Štai ką žinoti apie investicinio fondo R2:
R-Squared apibrėžimas
R-kvadratas (R2) - tai statistinė priemonė, naudojama investavimo analizei ir tyrimams, kuriuos investuotojai gali naudoti tam tikros investicijos koreliacijai su tam tikro etalono (panašumu).
Štai R2 apibrėžimas, pagal Morningstar , vieną iš populiariausių internetinių tyrimų priemonių, skirtų investiciniams fondams:
R-kvadratas atspindi fondo judėjimų procentą, kuris gali būti paaiškintas dėl jo orientacinio indekso pokyčių. R-kvadratas iš 100 rodo, kad visi fondo judėjimai gali būti paaiškinti indekso judėjimu.
Skirtingai tariant, etalonas yra indeksas, pvz., " S & P 500" , kurio vertė yra 100. Konkretaus fondo R kvadratas gali būti laikomas palyginimu, rodančiu, kaip fondas panašus į indeksą. Pavyzdžiui, jei fondo R-kvadratas yra 97, tai reiškia, kad 97% fondo judėjimų (padidėjimai ir sumažėjimai vykdant veiklą) paaiškinami indekso pokyčiais.
R-kvadrato nauda investuotojui
R-kvadratas gali padėti investuotojams pasirinkti geriausius fondus , planuojant diversifikuoti jų fondų portfelį. Pavyzdžiui, investuotojui, kuris jau turi S & P 500 indekso fondą ar kitą fondą su aukštu R-kvadratu į S & P 500 , norės rasti fondą su mažesne koreliacija (mažesnė R-kvadrato forma), kad būtumėte tikri, kad jie statomi diversifikuotų investicinių fondų portfelis .
R-kvadratas taip pat gali būti naudingas norint peržiūrėti portfeliuose esančius fondus, kad įsitikintumėte, jog jų stilius "neveikia" palyginus su lygiu. Pavyzdžiui, vidutinio dydžio akcijų fondas gali išaugti ir fondo valdytojas vis labiau gali pirkti dideles kapitalo atsargas laikui bėgant. Galų gale iš pradžių, kai jūs įsigijote vidutinio dydžio akcijų fondą, dabar esate fondas, panašus į jūsų S & P 500 indekso fondą.
Jei naudosite R-Squared?
Dabar norite atsakyti į klausimą: Ar turėčiau naudoti R-kvadratus, kad pasirinktų investicinius fondus? Galbūt geriausias atsakymas į šį klausimą, nors ir neaiškus, yra "nebūtinai". R-kvadratas yra naudinga įvairinimo priemonė, tačiau paprastas būdas užtikrinti, kad jūsų portfelyje esančios lėšos būtų skirtingos investicinių fondų kategorijų rūšys, kurių dažniausiai pakaks, kad būtų sukurtas didžiulis investicinių fondų portfelis . Be to, priklausomai nuo fondo rūšies, pakankamas diversifikavimas gali būti pasiektas mažiausiai 3 fondais, bet ne daugiau kaip 8 lėšomis.
Atsakomybės apribojimas: šioje svetainėje pateikiama informacija yra skirta tik diskusijoms ir neturėtų būti klaidingai suprasta kaip patarimai dėl investicijų. Jokiomis aplinkybėmis ši informacija nėra rekomendacija pirkti ar parduoti vertybinius popierius.