Warreno Buffetso 20 bilieto "Punch" kortelė

Psichinė technika, padedanti investuotojams tapti atrankesniu kuriant portfelį

Ne paslaptis, kad milijardierius investuotojas Warrenas Buffetas yra vienas iš geriausių investuojančių įrašų istorijoje. Nuo pat pradžios keleto investicinių partnerių, kurie buvo ankstyvosios modernios hibridinių rizikos draudimo fondų ir privataus kapitalo fondo versijos, skirtos pastatyti seną tekstilės gamyklą į vieną iš didžiausių pasaulyje kontroliuojančiųjų bendrovių , Buffetas ir jo verslo partneris, viceprezidentas Charlie Munger, dažnai kalbėjo apie tai, kaip jie daugumą savo pinigus padarė keletu tikrai gerų įmonių .

Pajamų šaltinių įvairinimas

Siekdami diversifikacijos jie nesiekė diversifikacijos, nors jie visada bandė įvairinti savo pajamų šaltinius . Jie veikė nepaprastai kantrybės, kartais sėdėjo ant didelių pinigų atsargų savo portfeliuose ilgą laiką, kol jiems pasirodė kažkas protingo.

Geriausias iš šių investicijų, tokių kaip "The Coca-Cola Company" arba "Wells Fargo & Company" akcijų paketo dalis, dešimtmečius buvo balansas , pasinaudojant sudėtingų ir atidėtųjų mokesčių galimybėmis . Paprašius apie savo investavimo strategiją, "Buffett" dažnai turi keletą pagrindinių patarimų, kuriuos jis dalijasi. Jie apima:

• Reikalaudama saugumo skirtumo tarp pirkimo kainos, už kurią mokate už verslą, ir tikrosios vert ÷ s, kokia ši verslo vertė būtų verta ilgalaikiam privačiam pirk ÷ jui, vertinant pagal diskontuotų pinigų srautų grynąją dabartinę vertę. Tai reiškia išvengti tokių dalykų kaip vertės spąstai ar dividendų spąstai . Jei kyla abejonių, apskaičiuokite savo įmonės peržvalgos pajamų dalį .

• Venkite didelio finansinio sverto įsigyti atsargų ar spekuliuoti kapitalo rinkose. Jei esate protingas, jums to nereikia, o jei jūs kvailas, tai gali jus pakenkti.
• Tik pirkite dalykus, kuriuos suprantate. (Legendinis investuotojas Peteris Lynchas jį pavadino " Investuokite į tai, ką žinote "). Pasinerkite į 10-K formą ir metinę ataskaitą .

• "KISS" arba "Keep It Simple, Stupid".
• Ieškokite ženklų, su kuriais susiduriate su akcininkams palankiu valdymu .
• Dėmesys ilgam laikui. Warrenas Buffetas teigia, kad turėtumėte būti visiškai gerai, jei akcijų rinka metų pabaigoje būtų uždaryta po to, kai įgijote nuosavybės teisę į verslą įsigydami akcijų, turinį, kad susitelktumėte į bendrąsias pajamas ir dividendus, kuriuos gaunate savininku, net jei tai reikštų per tą laikotarpį negalėjote pirkti ar parduoti.

Be to, Warrenas Buffetas taip pat kartoja, kad spaudoje nėra daug informacijos, nors jis yra nepaprastai gilus. Būdamas mažiausiai dešimtajame dešimtmetyje lankydamas koledžų studentus ir patardamas, kaip turtinga, Buffetas dažnai sakė: "Aš galėčiau pagerinti jūsų galutinę finansinę gerovę suteikiant jums bilietą, kuriame yra tik dvidešimt laiko tarpsnių, kad jums būtų dvidešimt pūstuvų - atstovaujantis visoms investicijoms, kurias jūs turite padaryti per visą gyvenimą. Kai tik perforuojate kortelę, vis tiek negalėsite daugiau investuoti. Pagal šias taisykles jūs tikrai gerai apmąstysite, ką darai, ir tu būsi priverstas pakrauti tai, ką tu tikrai galvoja apie. Taigi, tu darai daug geriau ".

Kodėl? Pernelyg dažnai investuotojai sumoka pinigus, tarsi išsiskleidžia sėkla, sakydami sau: "Aš šiek tiek čia ir mažai mesti, kad atsitiktų". Vietoj to, Buffettas pasisako už geriausio ir turtingiausio dirvožemio nustatymo politiką, sodinant didelį kiekį sėklų ir apsaugodamas ją.

Ši politika gali atrodyti paprasta, ir ji yra. Tai taip pat gali keistis gyvenimu. Lou Simpson, vienas geriausių investuotojų pasaulyje ir "GEICO" akcijų portfelio vadovas, kartą sakė, kad ši konkreti Buffetto strategija jam padėjo milžinišku būdu, leidžiančiu jam suspausti rinką kelerius dešimtmečius.