Paaiškinimas, ką perkate, kai investuojate į savitarpio fondą
Suprasdami tai, tikiuosi, kad investicija į investicinius fondus nebus tokia bauginanti kaip naujas investuotojas.
Fondas apie investicinius fondus
Kaip paaiškinau 101 "Investiciniai fondai" , kuris yra mūsų " Visiško pradedančiųjų" investavimo į investicinius fondus vadovas , "investiciniai fondai" yra labiausiai populiari investicija į Jungtines Amerikos Valstijas, nes jos suteikia galimybę kasdieniems žmonėms įsigyti plačiai diversifikuotą atsargų portfelį , obligacijas ar kitus vertybinius popierius. Yra investiciniai fondai, kurie iš esmės atitiktų bet kokį poreikį, surasti vietą, kurioje būtų laikomos jūsų laikinos piniginės santaupos, siekiant uždirbti dividendus ir kapitalo prieaugį ilgalaikėms pasaulinėms atsargoms. Šis patogumas sukėlė sparčiai augantį investicinių fondų sektorių. Pinigų rinkos fondai 2009 m. Pabaigoje turėjo beveik 3,3 trilijono dolerių vertės turtą. 2009 m. Lapkričio mėn. Pabaigoje ilgalaikiai investiciniai fondai turėjo tik turtingą 11 trilijonų dolerių turtą.
Tai masyvi pramonė, kuri jums svarbi, neatsižvelgiant į tai, ar investuojate per 401 (k) , 403 (b) , Roth IRA, Tradicinės IRA , SEP-IRA, Simple IRA ar tarpininkavimo sąskaitą . Remiantis kai kuriais skaičiavimais, vienas iš 2 Amerikos namų ūkių valdo investicinius fondus.
Mutual Fund Company
Savitarpio fondas yra organizuojamas kaip nuolatinė korporacija ar pasas, priklausomai nuo to, kokį metodą pageidauja steigėjai.
Jei fondas sutinka išmokėti visą savo dividendą, palūkanas ir kapitalo pelną akcininkams, IRS jo nereikės mokėti už įmonių mokesčius (tai vadinama "mokesčių perleidimu") ir padeda išvengti dvigubo apmokestinimo lygio tai paprastai būna perkant akcijų paketus).
Savo investicinį fondą sudaro tik keletas dalykų:
- Direktorių valdyba ar patikėtinių taryba : jeigu bendrovė yra korporacija, žmones, kurie ją stebi akcininkams, vadina direktoriais ir dirba direktorių valdyboje . Jei tai yra pasitikėjimas, jie yra žinomi kaip patikėtiniai ir tarnauja patikėtinių taryboje. Nėra skirtumo tarp dviejų vaidmenų. Pagal įstatymus, ne mažiau kaip 75 proc. Direktorių turi būti neįsivaizduojami, taigi jie neturi jokio ryšio su asmeniu ar įmone, kuri valdys pinigus. Direktoriams bus mokama už jų tarnybą. Daugelio milijardų dolerių tarpusavio fonduose jie gali gauti net 250 000 dolerių per metus!
- Fondo grynieji pinigai, akcijos ir obligacijos : Faktinės akcijos, obligacijos, grynieji pinigai ir kitas turtas.
- Sutartys : pačiame fonde nėra darbuotojų, tik sutarčių su kitomis įmonėmis.
Šios sutartys apima:
- Draudimas: bankas, kuriame bus laikomi visi grynieji pinigai, obligacijos, atsargos ar turtas, kurį fondas valdo mainais už mokestį
- Persiuntimo agentas: žmonės, kurie stebi jūsų pirkinių ir investicinių fondų akcijų pardavimą, įsitikinkite, kad gaunate savo dividendų čekius ir atsiųsite savo sąskaitos išrašus
- Auditas ir apskaita: yra įmonė, kuri ateis ir patikrins pinigus, ir investicinis fondas yra vertas, ką jis sako laikraštyje kiekvieną dieną, kai vertė yra nustatyta
- Investicijų valdymas arba investicijų konsultanto bendrovė. Tai yra bendrovė, kuri valdo pinigus ir priima sprendimus dėl pirkimo, pardavimo ar išlaikymo. Mainais už šią paslaugą investicijų valdymo bendrovė sumoka 1,5 proc. Turto. Jų gali būti atleidžiami iš savitarpio fondų valdybos, labai nedaug informuojami ir pakeičiami.
Kaip veikia savitarpio fondo procesas
Tarkime, kad turite 10 000 dolerių, kuriuos norite investuoti į XYZ fondą. Jūs atsisiųsite naują sąskaitos paraišką iš savitarpio fondo interneto svetainės, užpildykite ją ir išsiųskite ją kartu su čekiu.
Po kelių dienų jūsų sąskaita atidaryta.
Štai supaprastintas paaiškinimas, kas atsitiks:
- Jūsų čekis buvo išsiųstas siuntimo agentui. Jis buvo deponuotas į banko ar saugojimo sąskaitą. Jos užtikrins, kad išleidžiamos akcijos savitarpio investiciniam fondui, atsižvelgiant į fondo vertę, kai čekis buvo deponuotas.
- Grynieji pinigai bus rodomi sąskaitoje ir bus matomi portfelio valdytojui, kuris atstovauja patarėjo bendrovei. Jie gaus pranešimą, kuriame nurodoma, kiek pinigų galima investuoti į papildomas akcijas, obligacijas ar kitus vertybinius popierius, pagrįstus grynųjų pinigų į fondą arba iš jo.
- Kai portfelio valdytojas yra pasirengęs nusipirkti akcijų, tokių kaip "Coca-Cola" akcijas, jis pasakys savo prekybos skyriui, kad įsitikintų, ar užsakymas yra užpildytas. Jie dirbs su vertybinių popierių makleriais, investiciniais bankais , kliringo tinklais ir kitais likvidumo šaltiniais, kad surastų atsargas ir gautų savo rankas už mažiausią įmanomą kainą.
- Kai bus susitarta dėl prekybos, praeis kelios dienos iki atsiskaitymo dienos. Tuo tarpu tarpusavio supirkimo fondas turės iš banko sąskaitos išleistus pinigus ir perduos jį asmeniui ar įstaigai, kuri jiems pardavė Koke akcijas mainais už kolekcijos vertybinių popierių sertifikatus, ir pavers juos nauja savininke. Šios akcijos saugomos fiziškai ar elektroniniu būdu su saugotoju.
- Kai "Coca-Cola" išmoka dividendus, ji išsiųs pinigus saugotojui, kuris užtikrins, kad jis būtų įskaitomas į savitarpio fondo sąskaitą.
- Savitarpio pagalbos fondas, greičiausiai, turės pinigus grynaisiais pinigais, kad jis galėtų išmokėti juos jums kaip dividendus metų pabaigoje.
Kaip apmokėtas investicinių fondų portfelio valdytojas?
Jums gali būti įdomu, kaip tarpusavio fondų valdytojas mokamas už atsargų rinkimą, nes jis faktiškai neveikia fondo, bet turi sutartį valdyti pinigus. Jei jiems bus sumokėtas 1,5% mokestis per metus, jie kiekvieną dieną gautų 1/365 1,5%, remiantis fondo svertiniu vidurkiu. Pinigai yra paimami iš investicinio fondo pinigų sąskaitos ir kiekvieną dieną yra paduodami į patarėjo sąskaitą.