Dave yra tinkamas daugeliui dalykų, bet čia jis yra neteisingas
Jei jūs sutaupėte pinigų, bandėte išeiti iš skolos, investuosite į investicinius fondus ar tiesiog klausysite pokalbių radiją, Dave'ui Ramsey'ui nereikia įdiegti. Aš buvau ankstyvuoju jo asmeninio finansavimo radijo laidos klausytoju (nuo 90-ųjų vidurio), ir aš savo pirmą kartą spausdindamas savo garsiosios knygos " Financial Peace" , kuri iki šios dienos lieka mano lentynoje.
Tiesą sakant, Dave nusipelno to, kad padėjau man suprasti ir mėgautis asmeniniais finansais, kurie galiausiai paskatino savo karjerą kaip patarėjas investicijoms. Dabar esu sertifikuotas finansų planuotojas (TM), ir aš turiu tik registruotų investavimo patariamąją įmonę.
Ši bendroji Dave'o Ramsey pagarba, kartu su dideliu finansinių paslaugų pagrindu ir investicinių fondų žiniomis, leidžia man suteikti įžvalgos apie geriausius ir blogiausius "Dave" investavimo patarimus (nors jis neturi licencijos parduoti vertybinius popierius ir techniškai tai vadina "patarimu ")
Ką Dave Ramsey pasireiškia teisingai
Ramsey, patarėjas investavimo klausimais ir finansų planavimo guru, daugeliu atžvilgių savo radijo laidų klausytojams ir knygų skaitytojams rašo patarimus dėl finansų planavimo, tačiau jis pateikia blogų patarimų dėl investicinių fondų. Dave labiausiai vertina savo auditoriją, kad jo žinia yra paprasta, lengvai suprantama ir dažnai linksma. Jis taip pat atkreipia dėmesį į pinigų psichologiją; Dave žino, kad investuotojo blogiausias priešas dažnai yra pats.
Savo patirtimi aš žinau, kad jei tikslai yra neįmanomi ir lengvai suprantami, žmonės anksti nesugeba arba net nesistengia pasiekti tikslo. Tai pasakytina apie finansinius tikslus, maisto dietą, pratimų programas ir beveik viską, kas reikalauja motyvacijos, laiko ir kantrybės.
Nežinojimas ir neveikimas dažnai yra labiau pavojingi elgesys asmeniniais finansais, negu taiko mažiau nei idealus investavimo filosofijas.
Todėl paprastas Dave'o pristatymas ir jo "kūdikio žingsniai", skirti finansinei laisvei, yra veiksmingi nukreipiant žmones į tinkamą bendrąją kryptį, o ne į daugybės sudėtingumą ir triukšmą kitose finansinių paslaugų visatos vietose.
Tačiau, kalbant apie konkrečius investicinius fondus, Dave'o Ramsey investicijų filosofijos ribos yra pavojingos. Savo investicinių fondų investuotojai gali gauti gerų patarimų iš savo pokalbių radijo laidų, tačiau jie yra protingi suprasti skirtumą tarp pramogų ir geros investavimo praktikos.
Dave'o Ramsey'o investavimo filosofija
Kad būtų visiškai teisinga, pradėkime nuo Dave'o investavimo filosofijos, konkrečiai kalbant apie investicinius fondus, paimtus tiesiai iš jo svetainės:
Dave rekomenduoja investicinius fondus jūsų darbdaviams finansuojamoms pensijų kaupimo ir jūsų IRD. Padarykite savo investicijas vienodai tarp kiekvienos iš šių keturių rūšių fondų:
- Augimas
- Augimas ir pajamos
- Agresyvus augimas
- Tarptautinis
Pasirinkite A shares (front end load) ir fondus, kurie yra ne mažiau kaip penkeri metai. Jie turėtų turėti tvirtą rezultatą, kad gautų priimtiną pelną jų fondų kategorijoje .
Jei jūsų tolerancija rizikai yra maža, o tai reiškia, kad turite trumpesnį laiką, kad investuotumėte, investuokite į agresyvųjį augimą mažiau nei 25 proc. Arba ketinate pasiūlyti keturių siūlomų fondų "subalansuoto" fondo.
Dave Ramsey's Poor Asset Allocation: kur yra obligacijos?
Vienas svarbiausių turto paskirstymo aspektų yra turėti daugiau nei vieną turto tipą. Dave Ramsey 4-os fondų rinkinys apima tik vieną turto tipą; yra tik akcijų fondai, obligacijų fondai ar pinigai ( pinigų rinkos ar stabilios vertės ). Portfelis, susidedantis iš 100% akcijų, yra netinkamas daugumai Dave auditorijos, ir, jūsų nuomone, jūsų mažų investicinių fondų vadovo nuomone, turto paskirstymas 100% akcijų fondų yra neteisingas daugumai žmonių planetoje.
Dave Ramsey's 4-fund Mix: Overlap sumažina įvairinimą
Dave'o Ramsey investavimo strategijoje jis ragina investuotojus laikyti 4 investicinius fondus savo 401 (k) arba IRA viename Augimo fonde , viename augimo ir pajamų fonde , viename " Aggressive Growth" ir viename tarptautiniame fonde .
Šis 4-fondų rinkinys turi didelį dubliavimo potencialą, kuris įvyksta tada, kai investuotojas turi du ar daugiau investicinių fondų, turinčių panašius vertybinius popierius. Po Dave'o pavyzdžio įsivaizduokite nepatyrintą investuotoją, žiūrint į 401 (k) planą, kuriame siūlomi " Vanguard" investiciniai fondai:
Bendras investavimo pasirinkimas yra "Vanguard S & P 500 Index" (VFINX). Pradžioje investuotojas nežinotų, ar šis fondas buvo "augimas", "augimas ir pajamos", ar ne. Be to, kas būtų, jei kitas plano pasirinkimas būtų "Vanguard Growth & Income" (VQNPX)? Ar investuotojas žinotų, ar jis sutampa ? Štai kaip jie gali sužinoti (nors Dave gali jų neparašyti). Jie (ar jūs) gali eiti į Morningstar.com ir įvesti VQNPX paiešką. Pasirodžius pagrindiniame šio fondo puslapyje, ieškokite nuorodos į " Reitingai ir rizika " ir spustelėkite ją. Kai šiame puslapyje pereikite žemyn ir pamatysite kažką, vadinamą R-kvadratu, ir kad jis yra 99. Tai reiškia, kad VQNPX turi 99% koreliacijos su S & P 500 indeksų fondu ; jie iš esmės yra identiški!
Dar blogiau investuotojas gali suprasti, kad bet kuris tarptautinis akcijų fondas nebus investuojamas į savo augimo ar augimo ir pajamų fondo lėšas . Tačiau, jei fondas priskiriamas prie " pasaulio akcijų ", jis gali investuoti bet kur nuo 20% iki 60% JAV akcijų. Tai sukurs daugiau sutapimų (mažiau diversifikuota).
Apibendrinant galima teigti, kad "Dave" 4 fondų asortimentas gali būti toks pats diversifikavimas, kaip tik vienas ar du fondo fondai . Jei ir kada sumažės JAV akcijų kainos, investuotojo sąskaitos vertė gali nukristi daug daugiau, nei tuo atveju, jei jie turėtų įvairų akcijų fondų ir obligacijų fondų . Toks sąskaitos vertės praradimas lemia tai, kas trukdo investuotojams ir visapusiškai stabdo investavimą.
Kur yra Dave'o Ramsey's patarimų, kaip "neapkrovos" fondai?
Savo investavimo filosofijoje Dave sako naudoti akcijas ( pakrautas lėšas ), o tai reiškia, kad investuotojas sumoka komisinius tarpininkui arba investicijų konsultantui (IRA ar tarpininkavimo sąskaita ). Kodėl Dave nerekomenduotų lėšų ? Mano pirmoji mintis yra ta, kad Dave pasako savo klausytojams naudoti "Patvirtintą vietinį teikėją (ELP)". Tai brolis arba patarėjas, kurį rekomenduoja Dave (nors aš įtariu, kad šie ELP taip pat reklamuoja Dave'o pasirodymą). Įdomu, kodėl jis jo auditorijai nepadės savarankiškai investuoti arba pasiūlys naudoti "tik mokestį" patarėją, kuris gali rekomenduoti nemokamas lėšas - ir patarėjas, kuris gauna tik už nešališką patarimą, o ne parduodamus produktus ?
Dave'as Ramsey'as "Rizikos tolerancijos" apibrėžimas yra neteisingas
Daveas teigia, kad investuotojams gali prireikti koreguoti agresyvią portfelio dalį, jei jų tolerancija rizikai yra maža ir jis teigia, kad tolerancija rizikai "reiškia, kad turite trumpesnį laiką, kad investuosite savo pinigus". Ne, laikas yra investuotojo laiko horizontas , kuris matuojamas nuo šiandien iki investavimo tikslo pabaigos arba taupymo tikslo, kuris neturi nieko bendro su rizikos tolerancija. Tikrasis rizikos tolerancijos apibrėžimas reiškia rinkos rizikos dydį, ypač nepastovumą (pakilimus ir nuosmukius), kurį gali toleruoti investuotojas. 80 metų amžiaus žmogus gali būti toleruojamas aukšta rizika, o 20 metų amžiaus žmogus gali būti toleruojamas mažai. Investuotojo toleruojamos rizikos laipsnis yra visiškai apie emocijas ar jausmus, o ne laiką.
Tai, ką Dave'is Ramsey tikriausiai reiškia, kai jis sako, kad tolerancija rizikai yra tas, ką aš vadinu "rizikos pajėgumais", ty rizikos suma, kurią kažkas gali sau leisti. Pavyzdžiui, net jei jūs laikote save agresyviu investuotoja (didelės rizikos tolerancija ), gali būti, kad nebūtų protinga turėti 100% jūsų senatvės taupymo atsargų tik vienerius metus, kol planuojate išeiti į pensiją. Panašiai, jei turite 40 metų iki išėjimo į pensiją (ilgas laikotarpis, didelis rizikos lygis), tačiau jūs turite mažą toleranciją rizikai, jums nebus gerai aptarnaujami, visi jūsų 401 (k) pinigai bus išleisti į stabilų vertybinių popierių fondą .
Aš daviau jums keletą patarimų, kaip ištaisyti kai kuriuos Dave'o blogus savitarpio fondų patarimus, tačiau šioje antrojoje mūsų "Dave Ramsey" savitarpio fondų rekomendacijos dalyje mes apims visas geriausias idėjas, kurias Dave pasidalija su savo auditorija, taip pat kelis jis galėtų geriau bendrauti.
Geriausi investavimo į investicinius fondus pagrindai
- Sužinokite, kaip sukurti portfelį . Čia yra viskas, kas yra turto paskirstymas, kad būtų toleruojama rizika portfelio strategijai. Jei jums patinka visa ši informacija vienoje vietoje, peržiūrėkite šį straipsnį. Tačiau, jei jums reikia tik kelių dalių, toliau pateikiamos nuorodos suskaido toliau ...
- Naudokite pagrindinį ir palydovinio portfelio dizainą : ši savitarpio fondų portfelio struktūra yra tokia pati kaip ir skamba. Jūs pasirenkate "pagrindinį" fondą ir naudojate "palydovo" lėšas. Pavyzdžiui, geras branduolys yra S & P 500 Indekso fondas , kurio apytikriai 40% asignavimas ir kitos įvairios kategorijos, pvz., Užsienio atsargos , mažos kapitalizacijos fondai ir Obligacijų fondai, yra apie 10-20%.
- Būkite tikri, kad naudosite įvairias fondo kategorijas . Tai yra "Dave Ramsey" portfelio silpnumo pagrindas. "Dave" 4 fondų kategorijos yra panašios į jų sudėtį, todėl sukuriama netinkama įvairovė, pavadinta " dubliavimu" . Pavyzdžiui, 3 iš keturių grupių, kurias rekomenduoja Dave (augimas, augimas ir pajamos bei agresyvus augimas), visi galėtų būti didelės apimties akcijų fondai . Ši rinkos sritis buvo viena blogiausių 2007-2009 m. Rinkoje . Skirtingas portfelis būtų užkirstas kelias šiai problemai.
- Žinokite rizikos tolerancijos apibrėžtį : kaip minėjau šio straipsnio 1 puslapyje, Dave aiškina, kad visiškai klaidingai teigia, kad jis mažai rizikuoja "reiškia, kad turite trumpesnį laiką, kad investuotumėte". Laikas neturi nieko bendra su tolerancija! Laikas matuojamas mėnesiais ar metais ir tolerancija yra požiūris, jausmas ar emocija apie jūsų sąskaitos balanso pakilimus ir nuosmukius. Be to, tolerancija rizikai paprastai yra susijusi su klausimynais, kurie gali gauti netikslius rezultatus. Pavyzdžiui, kai kuriuose klausimuose kyla klausimas, kaip galite jausti, jei per keletą mėnesių ar per metus praradote 20% savo paskyros vertės. Ką darytumėte? Parduok dabar, palauk ir nuspręsk vėliau, ar nieko nedarytum? Tai panašu į klausimą: "Ką tu padarei, jei tavo geriausias draugas buvo autoavarijoje: pasijuokęs, būk ramus ir padėk, ar paskambins 911?" Nėra jokio realaus žinojimo, nebent neseniai esate tokioje pačioje situacijoje.
- Nuspręskite tinkamą turto paskirstymą : nustatę savo tolerancijos riziką, galite nustatyti turto paskirstymą, ty investicinių turto, akcijų, obligacijų ir grynųjų pinigų sumą, kurią sudaro jūsų portfelis. Tinkamas turto paskirstymas atspindės jūsų tolerancijos riziką, kurią galima apibūdinti kaip agresyvią (didelę rizikos toleranciją), vidutinę (vidutinio laipsnio toleranciją) ar konservatyvią (mažos rizikos toleranciją).
- Sužinokite, kaip pasirinkti geriausius fondus sau : Daveas Ramsey pradedantiesiems padeda minimaliu būdu, skatindamas juos investuoti į investicinius fondus, tačiau jis pateikia labai mažai informacijos apie tai, kaip pasirinkti geriausius fondus. Viskas, ką jums tikrai reikia, yra geras investicinių fondų tyrimų svetainė ir nepamirškite ieškoti mažų išlaidų ir geros ilgalaikės veiklos istorijos (mažiausiai 5 metų). Be to, įsitikinkite, kad naudojate ne iškraunamų lėšų , o ne A dalies (pakrautų) lėšų Dave siūlo savo svetainėje.
Paprasti pavyzdžiai geriausio jūsų investicinių fondų portfelio sukūrimo
Tai visada padeda atlikti dar vieną apžvalgą ir atlikti daugiau namų darbų. Jei norite turėti gerą nuorodą (nes žinau, kad paprastas vadovas yra tai, kaip dauguma žmonių nori mokytis), čia pateikiama keletas pavyzdžių portfelių:
- Agresyvus (didelio rizikos) portfelio pavyzdys : tai yra investuotojams, turintiems 10 ar daugiau metų laiko horizontą ir gali išlaikyti rinkos nepastovumo (pakilimo ir sumažėjimo) laikotarpius.
- Moderatorius (vidutinio dydžio) portfelio pavyzdys : tai yra investuotojams, turintiems 5 ar daugiau metų laiko horizontą, ir gali toleruoti tik vidutines svertines paskyros vertes.
- Konservatyvus (mažos rizikos) portfelio pavyzdys : tai yra investuotojams, turintiems 3 ar daugiau metų laiko horizontą ir turi mažą toleranciją paskyros vertės svyravimams.
Kitur žiniatinklyje galite sužinoti šį straipsnį tinklaraštyje, " Bad Money Advice" , "Dešimt daiktų", "Dave Ramsey" "Got Wrong". Aš taip pat rekomenduoju skaityti dienoraščio komentaro skyrių, kad gautumėte daugiau skaitytojų nuomonių.
Atsakomybės apribojimas: šioje svetainėje pateikiama informacija yra skirta tik diskusijoms ir neturėtų būti klaidingai suprasta kaip patarimai dėl investicijų. Jokiomis aplinkybėmis ši informacija nėra rekomendacija pirkti ar parduoti vertybinius popierius.